邓奉反攻吴汉，刘秀既感愤怒又觉心痛。邓奉虽然入朝为臣时日尚短，却在很久以前就效力自己共战南阳，更是护卫丽华左右三载，无论局势多么艰难都未曾抛却丽华孤身避逃他方，这才有今日自己夫妻终得团聚。于公于私，刘秀都对邓奉感激不尽。这次遣邓奉护粮南征，也是有意让邓奉顺道衣锦还乡，哪知好心办成坏事，邓奉一怒之下反出朝廷而去。如此猛将背弃自己，惋惜之情远胜对邓奉的恼怒。但是荆州局势因邓奉之事再度恶化，无论如何也不能不管不顾，刘秀只得将对邓奉的复杂感情暂时搁置一边，筹划平叛之事。
建义大将军朱佑出自南阳，熟悉那里的一切，由他去南阳，想必能稳妥许多，刘秀遂拜朱佑为主帅，并领建威大将军耿弇、执金吾贾复、汉忠将军王常、武威将军郭守、越骑将军刘宏、偏将军耿植，统兵三万复入南阳征讨邓奉之乱。又命大司马吴汉收拢败兵屯驻颍川反省待命，与冯异、寇徇一起稳守阳翟，以防叛兵北入颍川。
大军尚未开拔，更始汉中王刘嘉偕同来歙自关中来洛阳朝见。刘秀大喜，阴郁的心情得以转晴，孝孙和表叔总算来见自己了。其实月余之前邓禹便有书信送于朝中，言刘嘉犹豫不决似有归降之意，刘秀也回书邓禹，命好生笼络刘嘉为朝廷效力，哪知辗转月余之后，刘嘉、来歙方能来到洛阳。刘嘉自幼便被父亲收养，与刘秀感情非同一般，又在刘秀最艰难之时，荐来贾复、陈俊两员猛将助自己平定河北，刘秀对刘嘉感激之情难以细表，一别数年，也不知那个诙谐睿智的刘孝孙变成什么模样。而来歙虽比刘秀长了一辈，感情却是如兄如父，在早年丧父之际，常得表叔陪伴玩耍才使刘秀从童年的不幸之中缓过劲儿来，后游学长安之时，又得来歙往来照顾良久，对表叔也是思念得紧。
刘秀暂停用兵之事，遣了刘赐、刘祉宗族弟兄与贾复、陈俊这些汉中旧属一起，出城十里，把刘嘉、来歙风风光光迎入皇宫大殿。
刘嘉在汉中这两年也过得颇为艰辛，先有延岑两度反叛相攻，又有公孙述蜀兵虎视眈眈，再被赤眉大军接连侵袭，虽贵为汉中王，实则重压之下没有一日消停，比起刘秀心中的印象，刘嘉显得苍老疲惫了许多。而来歙在更始朝廷久不得志，好不容易辗转去往汉中助妹夫刘嘉统御一方，却连遭挫败也是心中失落至极。然而一见到光武皇帝，刘嘉、来歙自内而外流露出欣喜之情，将多年来的不快冲刷得干干净净。
刘嘉、来歙兴冲冲地叩拜了光武皇帝，还未待唠上几句家常，两人便将关中之事尽告于刘秀。虽然先前从邓禹处也断断续续对关中战事知晓不少，可待两人亲口将关中战事讲述出来，刘秀才对关中的错综复杂有了更为直观的认识。
赤眉在关中、并州、西凉转了一圈之后无功而返，接连盗发坟茔得财不计其数，只是所掠粮草经四十万联军消耗早已告竭，将帅尚有酒肉供养，可士卒早已吃不饱肚子。赤眉听闻汉中内乱，刘嘉、延岑相互攻击，闹得不可开交，见有机可乘，便欲南下攻伐，再寻一处栖身之所。樊崇手握伪帝刘盆子，领着老弱病残，携带一路盗墓所得财货先入长安暂居，其余大军分为两路，西路以逄安为帅，统十万赤眉精兵西攻延岑，南路以更始降将廖湛为帅，统十万绿林降卒征伐刘嘉，又增谢禄八万赤眉精兵为助，随时策应廖湛。双管齐下，必欲一战克定汉中。
大敌当前，刘嘉、延岑也知轻重缓急，暂搁下两人间的恩仇，休战言和，共抗赤眉。延岑出散关屯杜陵，刘嘉集结兵马屯河池，虽然两军都不过数万残兵，自顾眼前大敌尚难预料胜败，又怎有余兵相互驰援？只不过这样部署后，至少牵制住眼前赤眉莫去袭扰他处罢了。
逄安大军杀气腾腾的来到杜陵，看到眼前延岑那点残兵败将不尤好笑，听闻延岑乃是汉中数一数二的勇将，故而樊崇将赤眉最为精勇的士卒交由逄安前来征讨，可放眼望去，士卒面色疲敝，甲胄兵器更是五花八门，一点也瞧不出官家兵马的模样，倒像流民一般，虽然看起来尚有些阵势，可只让人觉得可笑。
一边是眉须赤红满面凶相的赤眉，一边是饿得两眼直冒绿光绝无善意的延岑叛军，一经交战，便如群魔乱舞一般，虽然延岑骁勇无比，可逄安赤眉更胜一筹，延岑兵马实难对抗只能节节败退。李宝运气太差，才降延岑未过多久，又被逄安所擒，连连哀嚎又转投了赤眉。
十余日间，李宝两次败降，纵李宝再没脸没皮，也有些挂不住，更何况赤眉对待李宝犹如奴婢一般，就连小小校尉都对其趾高气昂任人驱使。李宝好歹也曾是更始柱功侯，又为汉中国相，平日高高在上，何曾受过这样的委屈，一时难以接受，悄悄使人投书延岑，曰：“赤眉为祸，我等退无可退，将军努力还战，吾自当在后内应，表里合一，可大破逄安。”
延岑得书将信将疑，李宝朝秦暮楚人品低劣着实令人难以轻信，延岑甚至觉得莫非是逄安指使李宝诱兵之计？可自己此时穷途末路确如李宝所言退无可退，也只能强收兵马复来挑战。
逄安见延岑自来找死兴奋不已，待擒了延岑，刘嘉孤木难以成事，汉中之事济矣，遂大开寨门，倾兵而出列阵迎敌。十万赤眉浩浩荡荡围上前去，欲将延岑数万残军一口吞并。
延岑见李宝毫无动静不禁惶恐不安，眼见赤眉大军围攻上来，自己若再不为所动必败无疑，正欲拨马回逃，忽见赤眉后军大营旗帜尽皆躺倒，随后竖起无数汉军旗帜。延岑大喜，知李宝已然动手，乃令全军高呼：“汉中王来救，破贼必矣！”随即催军杀上，士卒不知实情，还真以为刘嘉不记前仇前来救援，一时士气大振奋勇向前。
逄安军中却是截然不同，廖湛、谢禄南攻刘嘉，怎会容其领军来救延岑？可回望身后大营，漫眼都是汉军旗帜，难不成刘嘉已大破廖湛、谢禄又袭破自己大营不成？若真如此，自己此刻岂不是已陷入重围之中？在猜疑和心神慌乱之中，赤眉精兵一溃千里再也难成气势。延岑与李宝前后夹击，赤眉被远少于自己的弱旅杀得死伤无数败乱而逃，大量赤眉精锐降于延岑，随逄安逃归长安的还不足数千。
而另一路廖湛、谢禄攻向河池之时，屯兵云阳的邓禹探得赤眉精锐大举南征，长安仅有十万老弱留守城中，邓禹怎会放弃这千载难逢的良机，摩拳擦掌便要趁赤眉不备，直取长安，擒拿樊崇、刘盆子一干首恶。邓禹入关之前仅有两万幽州精锐步骑，后苦苦经营河东、北地、上郡、安定数郡，渐渐有了十数万雄兵，然而经冯愔反叛之后，将帅离心士卒懈怠，实力大不如从前，以至于前些时日偷袭郁夷不成，反倒连长安都一并丢了。邓禹退守云阳许久只等今日良机，勉强凑得数万兵马，亲统大军奇袭长安。
樊崇与杨音众将仗着人多与邓禹交战，然而邓禹虽然兵少，可尚存的一万多幽州精锐实力雄厚岂容小觑？赤眉那些老弱虽然人多，可哪里是汉军雄兵敌手，在耿訢、邓寻、左于三将统领之下，赤眉转眼便被打得落荒而逃退归城中，若非樊崇、杨音见势不妙早早关了城门，舍弃了尚未入城的数千兵卒，只怕汉兵早已冲破那摇摇欲坠的破烂门板了。眼见难敌邓禹兵马，樊崇、杨音不敢再战，一面坚守城池，一面速速遣使召谢禄回救长安。
谢禄听闻长安危急，将南征刘嘉之事尽付于廖湛，自将八万赤眉精锐转回长安。
邓禹在长安外小胜一场，愈发觉得攻破长安不过举手之劳，乃日夜不停轮番猛攻，然而长安城墙虽然多有破败，可好歹尚有十万赤眉防守，邓禹兵马再强士气再盛，仍对这看起来揣上一脚都能颤上一颤的长安城无可奈何。邓禹在长安城下苦耗数日，非但没能等来破城之日，反倒等来了谢禄的赤眉救兵。
邓禹自入关以来数经恶战，早已习惯了以寡敌众，见强敌来袭，留左于领一万新军阻截长安，自领耿訢、邓寻倾尽兵力冲杀谢禄兵阵。可幽州旧部虽然勇战不退，然而当樊崇、杨音大开城门领军杀出城外之时，邓禹军中所收的关中士卒本就因先前连番战败而对赤眉心中恐惧，此刻见贼兵势大，好不容易被幽州兵带起来的士气消融殆尽，哪还有拼死之心，不顾左于的阻拦，也舍了主帅安危不顾，转身便向后逃去。随邓禹冲杀赤眉兵阵的关中兵见身后异动，回头一望只见城中贼兵杀来，吓得四散而逃，幽州兵马无论多么骁勇，也不过万余，又如何经得住前后二十万赤眉大军齐攻？虽然幽州铁血男儿真真英雄，左突右进连破数阵，可杀敌一万自损八千，这般搏命的交锋，本就是人多势众的赤眉占尽便宜。几个时辰下来，虽然赤眉死伤惨重，可这万余幽州精锐亦是折损无数。战马被贼兵刺得鲜血流淌渐渐难以支撑，口吐白沫躺倒在地，骑士不依不饶，爬起再战，失了长槊，便抽刀拼杀，刀刃断了，便拳打脚踢，直到被众贼前后围杀，力竭倒地方才罢休。
耿訢见攻取长安已绝无可能，护了邓禹急急后撤。邓禹此时早已杀得疯狂起来，以死相逼，命耿訢再战。然而战事至此，再斗下去兵尽受缚而已，身死事小，朝廷对关中局势彻底失控事大，耿訢强扯邓禹，拍马猛逃，再有幽州男儿拼死断后，总算护得邓禹冲出赤眉合围。只是这场杀伐之后，硕果仅存的万余幽州步骑已不足两千生还了。
